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2012年2月7日
ETF的交易所公告資訊與代號
這是紐約證交所網站的截圖,每一檔ETF除了自己的代號以外,還有一些公告訊息也會有對應代號:
1. 淨值:ETF淨值每天在收盤後計算公佈,一天只有一個淨值(Net Asset Value,NAV),跟共同基金一樣,簡寫為NV,例如IWB這檔ETF的淨值代號就是IWB.NV。
2. 流通股數:ETF每天都可以創造和贖回,因此流通股數(Shares Outstanding)並不見得是固定的,而要查詢的話則可以在ETF代號後面加上SO,例如IWB.SO。
3. 估計現金和現金總量:ETF的持股可能會有配息,而這些配息則未必會拿去再投資或是還沒拿去再投資,因此會有一定的現金量,這對於要創造ETF發行單位來說是必要的資訊,因為要知道那一檔成份證券多少股搭配多少現金,才能創造新的ETF發行單位。因此EU代表的是創造新單位所需要得估計現金,TC則是流通股份的現金總量。
4. 即時淨值:因為ETF淨值每天只公告一次,但是盤中的市值卻隨時在變動,為了讓投資人知道即時的淨值,以免交易的時候市價和淨值差距太大而產生誇張的折價或溢價,因此會公告不準確但是具有參考性的即時淨值,叫做Indicative Optimized Portfolio Value (IOPV)或Intraday Indicative Value (IIV)。
Yahoo! Finance就有提供這些資訊的查詢,例如上圖為SPY和即時淨值^SPY-IV的比較,請留意每個網站的代號格式都會有點差異。而以前介紹過的Google Finance目前似乎把這個功能關掉了。
標籤:
ETF,
USA Stock Market
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